韩国期货熔断(期货熔断什么意思)

一、韩国期货熔断机制的特点

1、交易机制简单

上文提到,韩国期货熔断制度分为三种:

第一种是美国期货的熔断机制。与期货市场T+1的形式相比,实行的是T+0的交易制度,即当天买当天就可以卖。

第二种是香港期货的熔断机制。

(1)美国期货交易

起因在于华尔街对经济的普遍预期,很多投资者希望能够通过股市来实现财富的保值和增值。从而希望能够在短期内获得对冲或规避风险的机会,因此就在期货交易中大量的资金涌入,造成了市场的急剧的波动。但是,市场每天的波动是非常大的,很难操控,如果大资金把这些资金投入进去,就会影响到投资者的信心和安全,容易产生大量的损失。

(2)价格的波动频率相对较大

以标普500指数为例,其波动的每点位是1元,而它的波动频率是4%,因此在操作上,投资者在操作上,所要承担的风险也是比较大的。

(3)美国期货交易采用的熔断机制。

美国期货交易采取的熔断机制,也就是在全世界的期货市场中,在交易时间内发生的一种相对较长的价格波动的现象。比如有些时候,在盘中达到1%的涨跌幅时,可以通过反向交易或者进行做多操作来实现风险对冲。

(4)某些股票市场的熔断机制,被称为跌停板,可以有效的放大风险。比如在牛市中,当市场跌到7%的时候,可以进行反向交易操作,但如果市场中的股票市场是上涨的,该股票不一定是下跌的。因此,如果大的下跌幅度低于7%,该股票被直接卖出。