EIA原油期货直播喊单和后续策略分析

EIA原油库存变化对于原油期货价格会产生重要影响,由于EIA数据连续三个月增加,原油库存可能在未来三到四个月见顶,从而导致油价大幅上涨。

期货价格的上涨,直接带动原油EIA原油库存增加,进一步利好EIA原油库存增加,从而利好油价上涨。

对于EIA数据持续增加,EIA预计美国原油库存将进一步增加,同时报告还称,美国原油库存将在未来六个月进一步增加,这为油价上涨增添了新动能。

影响油价利空因素

【OPEC+产油国减产效果初显,欧佩克+决定延长减产协议至2020年6月】

欧佩克+的减产协议以全球能源需求为导向,沙特和俄罗斯之间可能会重新考虑延长减产协议,以降低原油价格。欧佩克+产油国的最新减产协议执行率为103%,减产幅度略低于协议所设定的目标,同时沙特表示,正在评估其补偿性减产措施。

欧佩克和包括俄罗斯在内的10个非欧佩克产油国此前计划将日产量削减120万桶。根据最新的数据,12月原油日产量为1124万桶,11月为1188.4万桶。而俄罗斯方面则计划将日产量削减100万桶。

此前分析师估计,沙特和俄罗斯同意延长减产协议至2020年6月,这也意味着,今年下半年油价可能回升至每桶70-80美元。

此外,OPEC成员国和俄罗斯牵头的非OPEC产油国将于12月5-6日在维也纳举行会议。目前尚不清楚他们将参与讨论的主要话题。

展望后市,投资者需密切关注全球新冠肺炎疫情的发展,OPEC+产油国部长级监督委员会(JMMC)将于本周四举行会议,评估油市的状况。

Bernstein分析师NicholasFrappell表示,油价可能会继续上涨,因石油输出国组织(OPEC)和俄罗斯为首的产油国为稳定油价而进行的减产,会增加市场供应,从而提振油价。但与此同时,OPEC+在今年6月达成协议的时间为2020年5月,但未来几个月油价可能会回升。

【OPEC+加大减产力度抵消美国和加拿大油企丰厚成本】

本周,全球主要产油国及美国与加拿大等非OPEC产油国部长将于本周四(12月18日)召开会议,就是否进一步减产采取任何行动举行会议,讨论石油市场。而全球最大的石油生产国沙特阿拉伯、伊拉克、安哥拉、俄罗斯等12个产油国的代表将于本周五(12月18日)召开会议,讨论他们的减产计划。

交易员称,周四早些时候,OPEC+协议减产协议的参与者取消了会议,因为包括伊拉克和尼日利亚在内的产油国暗示他们将进一步减产,而其他主要产油国暗示将会进一步减产。

随着非OPEC产油国产量持续增长,供应过剩导致原油价格近期回落,且预期有望加速全球原油市场供过于求的局面。

美国能源信息署(EIA)上周四(12月13日)公布的数据显示,美国11月页岩油产量连续第三个月增加,达到1290万桶/日,为4月以来的最高水平。

虽然美国原油库存减少的情况可能不会持续到2020年12月,但如果OPEC+降低减产力度,意味着世界各地的产油国减产的力度可能超过预期。

美国原油产量

本周美国原油产量一直在增加,从2017年的940万桶/日升至1180万桶/日。