新加波股指期货(新加坡50股指期货)股指期货
首先,二者的合约保证金都是不一样的。
(1)50ETF期权,就是当时上证50ETF的合约价值为3000万美元,在其后的某个时间,由上证50ETF的市场价格进行结算,最后一份合约的期货价格从这个市场的价格中,按照净值乘以一定的比例(结算时的价格),最终等于期权的买权价。如果上证50ETF期权成交价是38000元,期权的卖权价为39000元,那么期权的买权价为39000元,等于期权的卖权价为39000元。当卖出期权的时候,期权的卖权价为39000元,而期权的买权价为39000元。
(2)期权IO-C-T-M2价差的存在,是股指期货期权的另一种特有功能。
但是需要注意的是,IO-C-T-M2的期权买入,与期货的卖出相对应,其合约也就有更多的合约。
另外,此外,期权的风险更高。因为期权的权利金是以加权价格来计量的,那么期权的保证金就将会增加。从盈利而言,期权的风险就更大,因为投资者们都希望通过期权的权利金来弥补他们所承担的权利金,因此,在进行期权的交易的时候,期权的买权的价格就会少。
一般来说,期权的交易是以卖出为主,因而保证金的支出都会减少。在进行期权交易时,一般来说,保证金支出越少,交易风险就越大。
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