期货波段量化指标(期货量化波段交易系统),顾名思义是使用于股票投资的指数期货指数合约,一般就是多空双方对标的指数进行观察的指标。

中金所产品的量化指标(期权合约),目前还处于第三阶段,期货市场上一共有三种量化指标,分别为:

波段量化:由于金融期货行情较为活跃,一般选择运用期货指数进行交易的投资者,交易者认为其是高风险的投资产品,因此会将其当作一种高风险投资产品。

波段量化: 量化量化:是期货分析指标最常用的指标之一,虽然也存在于期货市场中,但是只有对期货指数有了更深刻的认识后,才会对期货市场的变化进行分析。期货市场中的量化指标将有着很大的灵活性,多空双方对期货市场的理解与认识也会产生不同的变化。

通过期权组合的计算公式我们可以得出期货的波动率是指,投资者以期权的买入方式,卖出价格与期权的卖出方式,两者的差值是投资者的风险。在这两者之间,期货波动率是投资者最为敏感的指标之一,即期权的波动率。

期货波动率的计算公式有三种:日(即主力合约期权合约的波动率)、周(如月)、季度(如月)、年度(如周)、合约月份、结算月合约月份。目前最早的期货波动率计算公式是:(期权合约波动率)=[(当日结算价涨跌幅+期权合约的单位涨跌幅)×50%]÷N手

在这里我们将通过合约月份的来表示期权的波动率。期权合约的波动率公式=(当日结算价涨跌幅)×合约的净值×50%

期权合约的涨跌幅是指,由于期货价格和期货价格往往是同涨同跌,因此期权买方(权利方)愿意支付的期权费(权利金),由于期货价格涨和跌会产生较大的波动,所以会产生较大的盈利,这就是期货波动率的表现形式。

简单来说,期货合约的涨和跌会产生较大的波动,因此投资者在进行期权交易时,应该把握好期权合约的波动率,从而避免期权的突然“买进”或“卖出”等风险。

例如,股票指数期货(沪深300股指期货)的波动率,通常是表示其价格变动的趋势的指标。具体的期权合约的波动率可以通过看涨期权和看跌期权的波动率进行研究,例如,某投资者买进看跌期权,就要支付多少权利金,如果买方愿意以较低的价格买入标的股票,就可以用较高的价格卖出标的股票。当股票指数期货的价格跌时,他就有可能获得价差收益。

期权合约的时间价值由期权的行权价和到期日的合约的市场价格构成。通常,期权合约的时间价值的大小,反映了期权合约的到期日。期货合约的行权价是指某一特定商品期权合约的买方有权在该期权合约上买入或卖出一定数量的特定商品期货合约的行权价。

期权合约的有效期长短,反映了期权合约到期日的长短。目前,中国金融期货交易所的期权合约都是分为美式期权和欧式期权两种。美式期权,买方有有效期,只要期权到期就可以放弃。欧式期权,买方有权在到期日当天买进或者卖出标的期货合约。