期货基础(期货基础知识)内容:

期货基础知识

期货知识:期货市场的交易制度

期货市场交易制度:期货交易与现货交易的范围包括现货交易和期货交易的简称、代称、代理和虚拟交易。期货交易的最大特点是风险交易和风险转移,没有任何国家的组织或者个人不愿意向市场抛出任何现货,以便在现货交易中作出无风险的保值。期货交易的基本功能是提供交易对手的价格发现功能,期货交易的基础是买卖价格形成机制,要判断现货价格走向,就要考虑到价格的趋势性,期货交易中的市场行情及风控机制,投资者也要熟悉期货交易的价格走势变化规律,了解期货交易的大致市场功能。

期货交易的主要功能包括套期保值、套利和投机。套期保值者在期货市场上卖出期货合约,在期货市场上买入商品,同时在期货市场上卖出商品,盈亏都由其持有的期货合约,进行抵消,从而在市场中获得盈利的目的。投机者为规避风险,在期货市场上买进或卖出商品期货合约,同时在期货市场上卖出或买进相同数量、但交易方向相反的期货合约,来规避市场风险。

期货交易是期货交易的一种类型,期货交易是通过买卖期货合约进行的,而期货交易的目的在于为生产经营者提供套期保值回避价格风险的渠道。期货交易的对象并不是商品本身,而是商品的质量。根据国标GB/T4134-2003规定,农产品期货的质量要求为每手10吨,而金属期货的质量要求为每手5吨,而金融期货的质量要求为每手3吨。

期货交易的方式有两种,一种是实物交割,另一种是金融期货。

金融期货包括股指期货、国债期货和股指期权。股指期货的标的物为股票指数,其交易单位为指数。金融期货采用的是保证金制度,但股票指数期货采用的是杠杆制度,使得投资者可以用少量的资金进行较大的投资,而金融期货的保证金比例更高,仅为50%左右。一般来说,金融期货的杠杆一般都高于商品期货的杠杆。因此,金融期货的风险更大,波动更大。

那么,期货交易的本质是什么呢?

第一,期货交易的核心功能在于套期保值。由于金融期货是保证金交易,杠杆通常较高,所以可以在成交后快速平仓,获得价差收益,这就使得交易更加灵活。只有把握住了套期保值的本质,才有可能在不同时交易、同时间段的情况下获得收益。

第二,期货交易具有杠杆属性。由于期货市场实行保证金制度,既可以用少量的资金,买进和卖出同等数量的某种商品期货合约,赚取差价收益。在投资的时候,如果使用杠杆,就可以使投资者用少量的资金进行较大的交易,赚取更大的收益。期货交易的结果就是,只要把握住了投资的本质,就有可能获得更多的收益。

第三,期货交易的特点是规避风险。期货交易的出现,增加了市场的流动性,也促进了市场交易的活跃。除了需要低廉的手续费外,还有助于增加流动性,降低了市场的风险。

第四,期货交易的最大优势在于:以小博大。无论是商品期货还是金融期货,每个期货品种都有自己的特点,比如大豆期货,在交易时都会用较小的资金来进行交易,当然也会有手续费的支出。在利润的同时也使得更多的投资者用更少的资金进行更多的操作,实现在风险的同时,获得更高的收益。

第五,期货交易与股票交易,主要的特点是T+0交易机制,所以价格波动幅度比股票交易大得多,如果将期货投资作为最佳选择,那么除了能够搏取差价之外,还可以获得更多的交易机会。