从近期的沪深300成分股,中证500、上证50、中证1000的pe估值均呈现出区间底部抬升迹象,股价的走势也出现“W底”形态。从中长期而言,中证500的估值提升空间有限。只有在低市盈率的背景下,市盈率偏低的股票才有可能是合理的投资标的。中证500和沪深300的估值提升空间更大,可能与前期pe估值低、市盈率偏低有关。
沪深300估值明显低于中证500
第一、上海期货交易所估值
沪深300指数的市盈率低于中证500,中证500指数的市盈率与沪深300PE、市净率为正。
第二、沪深300股指期货的市盈率高于中证500
由于沪深300和上证50股指期货的市盈率几乎都是在10倍以下,所以沪深300股指期货的估值上会低于中证500,但是中证500的估值略低于中证500。
第三、沪深300的沪深300股指期货的涨跌幅
沪深300股指期货的涨跌幅超过中证500,甚至出现中证500。沪深300股指期货的日涨跌幅超过50%,中证500股指期货的日涨跌幅超过10%,则不能用沪深300来解释沪深300指数的涨跌幅。
第四、沪深300股指期货的时间、持仓量
沪深300股指期货是由中证指数有限公司所设计,其样本空间为300只规模之内的大市值股,而中证500股指期货的时间、持仓量、成交量、换手率均已超过沪深300指数。
第五、沪深300股指期货的走势
沪深300股指期货是沪深300指数中的重要组成部分,是反映沪深证券市场整体走势的指数期货合约,是一种成分股指数,以其总市值为100只之内的大盘股,它的涨跌幅将对沪深300指数产生重要影响。
第六、沪深300股指期货的合约月份
沪深300股指期货合约月份有6个,每个月份的倒数第二个交易日是合约月份的倒数第三个交易日,投资者可以根据合约的具体情况对其进行套利交易,以获利。