国内原油期货上涨趋势分析:1、行情分析:上周五国际原油价格暴跌,国际原油周五开盘受EIA数据拖累大跌,收盘下跌0.24%,WTI原油主力合约跌0.41%。WTI原油主力合约周五开盘后跟随外盘下跌,盘中出现大幅震荡,截止收盘,WTI原油收于56.30美元/桶,跌幅0.96%,成交18363手,持仓4237手,日增仓6482手。2、外盘方面:隔夜,ICE布伦特原油主力合约跌0.63美元/桶,收于67.80美元/桶,跌幅1.07%,成交1312手,日增仓9546手。

外盘:洲际交易所(ICE)布伦特原油主力合约周五下跌0.24美元,收于74.22美元/桶,跌幅0.82%,成交1443手,日增仓2315手。

二、热点分析

1、EIA数据

EIA数据显示,上周美国原油产量维持不变,达到1220万桶/日。原油产量自2020年5月以来一直在上升,但美国炼厂产量下降的速度略微放缓。美国石油钻井平台减少至674座,为连续第三周减少。美国国内原油产量上周减少7座至1260万桶/日,为连续第三周减少。

2、原油分析:

美国政府数据显示,上周美国原油出口增加至450万桶/日。EIA数据显示,美国上周原油出口增加至690万桶/日。美国原油产品四周平均供应量为1910.4万桶/日,较去年同期增加12.1%。

美国原油产量上升的原因是页岩油革命,以及与其他产油国的合作限制了产量。但在过去的三年中,这些国家由于在生产成本上的竞争而不断增长。美国最大的油田Safras的减产力度大幅降低。在美国最大的油田Safras的减产和一些其他石油公司支持减产后,美国页岩油产量开始出现回升。EIA数据显示,美国原油产量上周达到1090万桶/日,较前周增长6.7%。美国最大的油田Safras的减产也有所放缓。

EIA报告显示,除却战略储备的商业原油上周进口650万桶/日,较前一周增加120万桶/日。除却战略储备的商业原油库存增加117.9万桶至5.027亿桶,增加0.3%。

4、成品油库存

EIA报告显示,美国汽油库存增加396万桶,馏分油库存增加20万桶。上周美国国内原油产量维持在1240万桶/日不变。美国原油产品四周平均供应量为1160万桶/日,较去年同期增加3.1%。美国上周原油出口增加10万桶/日至235.5万桶/日。

总体来看,市场对原油供应过剩的担忧情绪已经得到缓解,油价对EIA数据做出反应。虽然伊朗核协议担忧情绪有所消退,但是油价的上涨或难以持续。

从今日凌晨API数据来看,原油库存连续第7周增加,且创近几个月来最大增幅,原油、汽油库存等数据变化幅度不大。

投资者的观望情绪有所减弱,尤其是利空油价的消息还未被市场反应。沙特阿拉伯国家石油公司Aramco Berra Woods(HOLD)的首席执行官鲁哈尼周四表示,该公司在沙特阿美上市后已推迟了4月份的IPO发行计划,今年第三季度上市计划中可能会延后至6月份。

至于布伦特原油的走势,主要是受到美油库存连续第7周增加的影响,这种情况从历史上看类似。